2009/06/12
【Weekly SBI】株価詳細画面に新規テクニカル情報・自動更新機能を新たに追加！
━━━━━━━━━━━━━━━━━━ Vol.457(2009年6月12日発行)━━━ SBI証券の提供するメールマガジン【Weekly SBI EXPRESS】 じっくり投資を研究したい方をサポート。 http://www.sbisec.co.jp ━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━ -----PR「ジャパンネット銀行」----------------------------------------- ◆ジャパンネット銀行でtotoが買える。予想いらずのくじBIGも買える！◆ 〔POINT1〕当せんのチャンスはほとんど毎週！ 〔POINT2〕当せん金は普通預金口座へ自動入金。受け取り忘れナシ 〔LUCKY!〕毎月、はじめてご購入の方30名様に1万円プレゼント！ --> http://www.japannetbank.co.jp/mail14/jnbmail78.html ----------------------------------------------------------PR---------- ☆-------------------------------------------------------------------☆ 目次 ☆-------------------------------------------------------------------☆ 1 商品サービス案内 2 週間株式展望 3 来週のマーケットスケジュール 4 FXを極める 5 先物OPを極める！ 6 eワラントを極める！ ☆-------------------------------------------------------------------☆ ★【定期・臨時システムメンテナンス】のお知らせ http://search.sbisec.co.jp/v3/ex/pop6040_maintenance.html ――――――――――――――――――――――――――――――――――― 1 ★商品・サービス案内★ ――――――――――――――――――――――――――――――――――― ☆メインサイト国内株式「株価」画面の自動更新機能の追加！投資情報の一部拡充 →「VWAP」、「予想PER」、テクニカル指標「株価5日及び25日」にも自動更 新機能を搭載いたしました。 また、併せてHYPER SBIでご利用いただいておりました「テクニカル指標」 や「日証金 貸借取引残高」等の一部投資情報をメインサイトにも追加いた しました。 http://search.sbisec.co.jp/v3/ex/domestic_info090608.html ☆6/1より「SBIモーニングレポート」毎朝ライブ配信開始！ →マーケットが始まる朝の5分間で昨日の市場の動き、当日の流れを動画 形式でご説明いたします。8:40〜8:45 6/1（月）から平日毎朝配信開始 毎朝10分間のセミナーで相場を見る眼を養いませんか？ http://search.sbisec.co.jp/v3/ex/home_morningreport.html ☆今話題のハイ・イールド債券の魅力とは？ →ハイ・イールド債券とは、格付がBB以下の債券のことです。米国国債や高 格付社債に無い高い金利が魅力です。 将来の景気回復を前提とすれば、不況が最悪期を脱しつつあるとの期待が浮 上し、かつ低格付債券の利回りがまだ高い現在の局面は、ハイ・イールド債 券に投資するチャンスといえます。 http://search.sbisec.co.jp/v3/ex/fund_comment_highyield.html キャンペーン一覧はこちら http://search.sbisec.co.jp/v3/ex/home_campaign.html ――――――――――――――――――――――――――――――――――― 2 ★週間株式展望 6月15日〜6月19日★ 提供：モーニングスター（株） ――――――――――――――――――――――――――――――――――― ＜来週の株式見通し＞ 11日引け後に、東証が発表した6月第1週（1〜5日）の投資部門別売買動向で は個人のシェアが34・8％と今年最大になった。日経平均が8カ月ぶりに1万 円に乗せた背景には、主役の個人投資家の存在がある。 来週は日経平均が1万円を維持、台固めの動きを予想。ちょうど9,000円や 9,500円を付けた時と同様、達成感から調整となる可能性もある。目先的に は過熱感も強いことから、指数は調整となり、機関投資家や外国人投資家は 出遅れ銘柄を物色する動きとなる。相場の主役に踊り出た個人投資家は引き 続き、環境関連などの個別材料には敏感に反応、相場を下支えしそうだ。 注目は出遅れ銘柄。東証業種別株価指数（33業種）のうち、1月の高値を抜 けずにいるのは10業種。週末12日にはノンバンクなどの「その他金融」が1月 高値を更新したばかり。出遅れていると見られていた、銀行、不動産や建設 などはいつの間にか、1月高値をクリアしていた。意外なのはディフェンシ ブの医薬品や電力・ガスの出遅れ。主力株の利益確定売りの一方で、出遅れ 業種が底上げされる可能性もある。 一方、来週の予定では、週明け15日に日銀の金融政策決定会合（16日まで） が開催されるが、政策金利などは「現状維持」との予想が大勢。金利上昇 について言及することも予想されるが、6月が国債の償還月に当るため、7月 以降の国債増発でも需給は良好。「悪い金利上昇」は起きない。 むしろ、米国での経済指標が日本株を一段高に誘う可能性もある。米国では 住宅関連の指標や景気先行指数など発表が予定されており、前月と同様、底 打ちを示唆する指標であれば、日本株は1万円足固めから1万500円にトライ する展開も予想される。半面、下値は9,800円程度と底堅い動きになりそうだ。 --------------------------------------------------------------------- <注目材料・為替> ドル・円は99円台後半を突破できるかが焦点 予想レンジ：1ドル＝96円半ば−100円 来週（6月15日−19日）の外国為替市場で、ドル・円は3月と5月にはね返さ れた99円70銭近辺を突破できるかどうかが最大の焦点となりそうだ。「同水 準にはオプションに絡むドル売りが5億ドル程度控えている」（邦銀）との 観測がある。ただ、同水準を突破できれば、100円乗せもみえてくる。テク ニカル的には07年7月以来の週足一目均衡表の抵抗帯「雲」抜け（99円61銭） を達成することになり、相場の大転換点となる可能性がある。 ドルとの相関性を強める米長期金利の動向に引き続き注目が集まる。一部で 「FRB（米連邦準備制度理事会）は、6月下旬開催のFOMC（米連邦公開市場委 員会）で米国債や住宅ローン担保証券の買い取りを大幅に増やす可能性が低 い」と報じられており、米長期金利は上昇しやすい傾向にある。一方で、米 国債需要は根強いことが入札などで確認されており、米金利上昇が限定的に なる可能性もある。原油高を背景としたインフレ期待の高まりから米実質金 利はそれほど上昇しておらず、「ドルを選好するほど、米国と各国との金利 差は拡大していない」（同）との指摘もある。 16日の5月住宅着工件数、5月鉱工業生産が米景気回復に対する見方に影響を 与える可能性がある。 ――――――――――――――――――――――――――――――――――― 3 ★来週のマーケットスケジュール★6月12日 提供：モーニングスター（株） ――――――――――――――――――――――――――――――――――― 記載されたものは、予定ですので予告なく変更される場合があります。 経済統計の（ ）は発表予定時間、市場予測値です。 13（土） 【海外】G8財務相会合（2日目） 14（日） 15（月） 【国内】日銀金融政策決定会合（〜16日） 【海外】ユーロ圏財務相会合 米6月住宅建設業者指数 16（火） 【国内】白川日銀総裁会見 5月首都圏・近畿圏マンション販売（不動産経済研究所） 【海外】米5月住宅着工件数 米5月鉱工業生産 BRICs首脳会議 17（水） 【国内】麻生首相と民主党の鳩山代表が党首討論 【海外】米5月消費者物価指数 バーナンキFRB議長が金融リテラシーに関する会合に参加 18（木） 【国内】《決算発表》 10年2月期第1四半期＝スリーエフ（7544・2）、平和堂（8276） 【海外】米新規失業保険申請件数（週次） 米5月景気先行指数（カンファレンス・ボード） 米6月フィラデルフィア連銀景気指数 ガイトナー米財務長官が金融規制改革案に関して下院金融委員会で 証言 ECB（欧州中央銀行）理事会 19（金） 【国内】金融政策決定会合議事要旨 《決算発表》 10年2月期第1四半期＝ツヴァイ（2417・2）、あさひ（3333）、 ジンズメイト（7448）、西松屋チェ（7545）、ニトリ（9843） ――――――――――――――――――――――――――――――――――― 4 ★FXを極める！★ 6月12日（金） 提供：モーニングスター（株） ――――――――――――――――――――――――――――――――――― ――ドル・円は大転換のフシに接近！ ドル・円はテクニカル的な大転換のフシに差し掛かっている。 週足一目均衡表の「雲」上限（99円61銭）抜けが目前に迫っており、仮にこ の水準を突破できれば07年7月以来となる。世界的に株価が上昇する中、投資 家のリスク許容度が拡大、対主要通貨で円売りが進んでいる。ただ、リスク 許容度拡大に伴う米国勢のドル売りも出ているとされることから、ドル・円 の上昇はクロス円に比べて鈍い。市場ではドル・円の下落を予想する向きは 依然多い。 その中の1つの理由とされているのが日本版HIA（Homeland Investment Act）による円買い増加の可能性だ。日本版HIAとは、日本企業の出資比率25% 以上の海外子会社から受け取る配当に適用される課税が免除されるというも の。4月の税制改正を受けた処置だ。日本企業が海外子会社から資金を日本 に戻す際、外貨売り・円買いを加速させるとの見方が強まっている。相場へ の大きな影響はまだみられていないものの、「日本版HIAに絡む円買いは4兆 円程度発生する可能性がある」（外銀）との指摘もある。 もう1つはドル買いの要因とされている米長期金利上昇の一服だ。米国と各 国の金利差拡大期待が剥落すれば、ドル売りにつながる公算が大きい。米国 債の買い需要が予想以上に強いことや、原油価格の騰勢を受けた米インフレ 期待の高まりから米実質金利が低下するとの懸念が高まっている。 ドル・円は一段高か、または再度の反落か、今後の推移から目が離せない。 ――――――――――――――――――――――――――――――――――― 5 ★先物・オプションを極める！★6月12日 提供：モーニングスター（株） ――――――――――――――――――――――――――――――――――― 今週（6月8−12日）の日経平均先物は、08年10月以来約8カ月ぶりに1万円台 を回復した。上昇が目立ったのは10日。昼に中国の鉱工業生産が市場予想を 大幅に上回るとの観測が浮上したほか、週末のメジャーSQ（特別清算指数） 算出を前に、総建玉が過去最高水準まで積み上がった日経平均株価オプショ ンに絡み「先物ヘッジ買いの動きが出たようだ」（大手証券）との見方も聞 かれた。週末12日の終値は前週末5日比360円高の1万140円。SQ値は1万147円 65銭だった。 日経平均株価は08年3月のバブル後最安値7054円（終値ベース）から約4割上 昇した。1万円大台回復の達成感もあり、目先は調整が欲しいとの見方が少 なくない。25日移動平均線（先物で9528円）程度まで下げる可能性は十分に あるだろう。 ただ、需給面で「足元は特段売り主体がいない」（中堅証券・先物担当）と いい、ジリジリと上値を追っていることも確か。ファンダメンタルズでも中 国など新興国を先導に景気回復期待が広がっている。来週（6月15日−19日） に米国で発表される住宅関連の指標や鉱工業生産、消費者物価指数などを受 け、景気改善が意識されれば一段高への期待も膨らみそうだ。 東証が10日発表した5日時点の裁定買い残は前週比877億円増の1兆1485億円 となり、3週連続で増加した。日経平均株価が9000円台後半でしっかりとし た値動きとなり、裁定解消売りが出にくい一方で、先高期待から先物主導で 上昇する局面での裁定買いが寄与したようだ。 225先物 主な建玉の状況（−が売り、＋が買い）6/5（金）〜6/12（金） (9月限月) 6/5時点 6/8 6/9 6/10 6/11 6/12 推定建玉計 [売越参加者] 大和SMBC -9000 -236* -433* -684 -570 -834 -11757 クレディスイス -5983 -99* -1690 +840 +871* -6061 JPモルガン -5225 +103* +90 -61 +531 -1261 -5823 ゴールドマン -4053 -152* -2178 +806 +1268 -137 -4446 ソシエテG -3971 +224* +600* -3147 メリル日本証 -3028 +187 +401 +405 -2035 モルガン -2447 +75* +612 +1419 -294 -371 -1006 ドイツ -1004 -206* -362* -154 +340 +3377 +1991 [買越参加者] パリバ +12613 -46* +230* +533 +837 +14167 ニューエッジ +1629 +89 +2091 -590 +3103 -981 +5341 野村 +211 +148* -505 -124 +2051* +1781 注）*は売り玉もしくは買い玉見えず ――――――――――――――――――――――――――――――――――― 6 ★eワラントを極める！★ 提供：ゴールドマン・サックス ――――――――――――――――――――――――――――――――――― バークシャー・ハザウェイB株などの米国株式に“eワラントで投資“ その2 ===================================================================== 先週に引き続き、6/8（月）に新たに追加された銘柄のうち、米国株式を対 象とするeワラントについてご紹介いたします。 ==================================================================== 【どんな銘柄に投資できるようになったか】 6/8に追加された対象原資産のうち、米国株は以下の5銘柄です。 ●バークシャー・ハザウェイB株：ウォーレン・バフェット氏が経営し、保 険事業を中心とした多角経営と優良企業株式等への長期投資で知られる持株 会社。 ●キャタピラー：世界最大の建設・鉱山・農業機械製造企業。 ●グーグル：検索ポータルで有名なインターネット企業。 ●モンサント：世界的な農作物種子・農薬製造企業。生産性を向上させる等 の特徴を持った遺伝子組み換え作物で高いシェアを誇る。 ●ウォルマート・ストアーズ：大量仕入れ・低価格販売で知られる米国最大 かつ世界有数の総合ディスカウントストア・スーパーマーケットチェーンを 運営。 *上記各社の解説は、各社のウェブサイト、各株式の主たる取引所のウェブ サイトなどに掲載された情報を基に、ゴールドマン・サックスで作成。 では、SBI証券で米国株式にそのまま投資した場合と比較し、eワラントを用 いて米国株式に投資した場合のメリットと注意点を考えてみます。 ☆eワラントで米国株に投資するメリット☆ * バークシャー・ハザウェイ(B株)のように、日本国内から投資しにくい投 資対象がある * レバレッジを効かせて投資できる * 262円〜525円の比較的安価な取引手数料 * 円貨で投資できる * プット型を用いてショートポジションをとることができる ★eワラントで米国株に投資する際の注意点★ * 投資できる対象が相対的に少ない * 取引停止がある（注1） * 米国市場の取引時間とeワラントの取引時間が異なる（eワラントは23：50 まで） * 満期があるので、それ以降の中長期投資は不可能 米国株を対象とするeワラント、現物株それぞれにメリットがあると思われ ます。 例えば日計り〜数日間程度の保有を想定し、レバレッジ（注2）をかけて日 々の動きをとらえたいのであればeワラント、数ヶ月〜数年間で緩やかに株 価が上昇すると考えるのであれば現物株と、投資シナリオに合わせて使い分 けてみてはいかがでしょうか。 注1：外国証券内容説明書に定める理由により取引が停止されている場合が あり、9:00〜23：50までの間いつでも取引が可能なわけではありません。ま た、取扱金融商品取引業者（証券会社など）によって一部取引時間が異なり ます。 注2：eワラントの価格形成にはeワラントの投資対象（株式、株価指数など。 「対象原資産」といいます）の価格変動に加えて時間経過などさまざまな要 因が影響を与えます。 また、 eワラントの価格が極端に低い場合には、対 象原資産の値動きにほとんど反応しない場合があるので注意が必要です。 ◎ゴールドマン・サックス証券 eコマース部 近藤佐予里◎ ※上記は何らかの行動を勧誘するものではありません。投資にあたっては、 外国証券内容説明書の内容をご確認いただき、ご自身の判断で投資いただき ますようお願いいたします。 ---------------------------------------------------------------------- eワラント、ニアピンeワラントおよびトラッカーeワラントは取引時間内で あっても取引が停止されることがある等、リスクがあります。詳しい情報は ホームページ（http://www.ewarrant.co.jp/beginner/index2.html）の「手 数料及びリスク説明：必ずお読み下さい」をご参照下さい。 ====================================================================== ◇情報満載のeワラント メルマガ登録（無料）はこちら↓ http://www.gs.com/japan/ewarrant/mailmag/mailmag4.html ---------------------------------------------------------------------- ◆━<PR>━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━◆ 買う人が集まれば集まるほど安くなる『SBIギャザリング』は本日更新！ 本┃日┃新┃入┃荷┃！┃ ━┛━┛━┛━┛━┛━┛ ◇ 今週のイチオシ ◇ >>・雨にも負けず、風にも負けず！ NEW「24本骨傘 雨宿」 【希：10,000円→底値：2,980円（税込3,129円）】 ※通常の3倍の骨数を誇り、頑丈で壊れにくい画期的な“24本骨傘”。 http://cc.netprice.co.jp/n080A0/003 【SBIギャザリング全300商品以上！】→http://cc.netprice.co.jp/n080A0 ◆━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━<PR>━━━◆ ━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━ お客様は、SBI EXPRESSで提供される情報をお客様自身のためにのみご利用する ものとし、第三者への提供、再配信を行うこと、独自に加工すること複写もし くは加工したものを第三者に譲渡または使用させることはできません。本情報 の内容については万全を期しておりますが、その内容を保証するものではあり ません。また、これらの情報によって生じたいかなる損害についても、当社お よび本情報提供者は一切の責任を負いません。SBI EXPRESSに掲載されている 事項は、証券投資一般に関する情報の提供を目的としたものであり、勧誘を 目的としたものではありません。投資にあたっての最終判断はお客様ご自身の 判断でお願いします。 ━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━━ ※当メールへのご返信によるお問い合わせは受付いたしておりませんので、 下記URLをご利用くださいますようお願い申し上げます。 ■SBI EXPRESSの登録事項の変更・配信停止 ○弊社WEBサイトよりご登録された方 http://search.sbisec.co.jp/v3/ex/home_mail.html ○まぐまぐよりご登録された方 http://www.kaijo.com/ 注）SBI EXPRESSのご登録メールアドレスは、SBI証券の口座に登録してあり ますメールアドレスと異なります。口座登録のメールアドレスを変更される 場合は、当社WEBサイトでログイン後、「口座管理」にてご変更下さい。 ■弊社サービス等に関するお問い合わせ http://search.sbisec.co.jp/v3/ex/home_support.html （インターネットでのお問い合わせ/お問い合わせフォーム） ■リクエストフォーム（ログイン後） http://search.sbisec.co.jp/v3/ex/requestform.html 弊社の取扱商品・サービスに関するリクエストや改善のご要望等はこちらま でお寄せください。 ■口座開設キットのご請求 ＜WEBサイト＞ http://search.sbisec.co.jp/v3/ex/home_sogoaccount.html ＜24時間自動音声応答ダイヤル＞ 0070-800-104214（トーシニイーヨ） ※携帯電話、PHSからもご利用いただけます。 -----------------「手数料等及びリスク情報について」------------------- 当社の取扱商品は、各商品毎に所定の手数料や必要経費等をご負担いただく場合 があります。また、各商品等は価格の変動等により損失が生じるおそれがあり ます。各商品等への投資に際してご負担いただく手数料等およびリスク情報に つきましては、SBI証券WEBサイトの当該商品等のページ及び金融商品取引法に 係る表示並びに契約締結前交付書面等の記載内容をご確認ください。 金融商品取引法に係る表示はこちらよりご覧ください。 http://search.sbisec.co.jp/v3/ex/pop6040_torihikihou.html ===================================================================== 株式会社SBI証券 金融商品取引業者 http://www.sbisec.co.jp TEL.0120-104-214(フリーダイヤル・トーシニイーヨ) 携帯・PHSからは 03-5562-7250にご連絡ください。 営業時間:年末年始を除く平日8:00〜18:00 登録番号:関東財務局長（金商）第44号 加入協会:日本証券業協会、(社)金融先物取引業協会 =====================================================================
